周四美股四大指數收低，受到科技股拖累，經濟衰退擔憂緩解和全球央行官員齊聚傑克森霍爾 (Jackson Hole) 經濟論壇之際，美國公債殖利率上升，股市大型成長股的疲軟，尤其費半指數下跌3.4%。周五台股早盤雖然一度下挫逾 200 點，所幸在台積電跌幅收斂，股王信驊及高價千金股帶動下，尾盤翻紅小漲 9 點，收 22158點，本周下跌191點，周K線連2紅。
華城.亞力.中興電.森崴能.永崴投控
本周觀盤重點重電及綠能族群，台電電力供應穩定屢遭外界質疑，行政院發言人陳世凱15日坦承，「現在北部確實電力不足」，因為整個北部電力開發相對困難，以2023年為例，北部供需差距約200億度，要透過南電北送或中電北送。加上台電強韌電網計劃持續及加速釋單，重電股下周股價有機會走強，華城(1519)、亞力(1514)及中興電(1513)可買進持有。
綠能股政府力推能源轉型，太陽能與風電是兩大新興勢力，賴清德上週成立氣候變遷委員會時，也仍強調能源轉型政策未變，可留意森崴能源(6806)及永崴投(3712)買點。
森崴能源：政策加持 現在是買點
森崴能源(6806)今年、明年開始進入風場認列高峰，目前仍在持續進行水下基礎工程施作，預計年底前完成水下基礎結構安裝，明年進行風機組裝、葉片、塔架安裝等工程，2025年底竣工。今、明年兩年將是主要工程款項的認列高峰期，預計將有65%左右的工程款項在今、明兩年認列。森崴能源第二季單季營收42.49億元、季增82%、年增約124%，7月合併營收9.86億元 年增16.1%，主要因台電風場已經進入水下基礎施工階段、相關預算陸續認列所致。不過經營團隊指出，第二季認列營收較多來自水下基礎相關採購，原物料上漲影響下，採購毛利率表現較工程施作低、致單季毛利率10%。森崴能源近期股價未漲橫向整理，加上有能源政策加持，現在月線附近是買點。
亞力：134元加碼、150元高出低進
亞力(1514)重電事業，第二季稅後純益1.98億元，和去年同期的1.6億元相比，年增23.7%，每股稅後純益0.77元；累計今年上半年稅後純益4.24億元，和去年3.03億相比，年增39.9%，每股稅後純益1.66元。目前在手訂單逾百億元，今年新接訂單包括台電的金門變電所、台中及高雄天然器廠訂單、日本信號訂單，整體訂單能見度到2028年，今年營收及獲利都會較去年有兩位數成長，全年業績再寫新高。AI資料中心，根據經濟部的預估，每年用電量會增加3%，資料中心高速度及高效率運算需要龐大電能支撐，需要更多變電所的GIS開關及變壓器，AI資料中心將為重電業者帶來另一波商機。太陽能、儲能及充電樁方面，同時積極參與建置。亞力去年接獲晶圓大廠海外建廠電力變壓器及配電盤等重電設備訂單30億元，去年占個體營收30%，今年半導體業國內外建新廠，預估全年可新增25至30億元訂單。亞力本周股價持續墊高，加碼單134元，股價150元可先高出低進，基本單續抱。
中興電：橫向整理 可持股續抱
中興電(1513)重電，台灣用電量逐年增長，台電積極構建新能源基礎設施，持續擴充設備並汰換升級，也讓重電股成為台股大黑馬。中興電對事業規劃及布局很明確及清晰，目前在手訂單410億元，有信心今年新增300億元訂單，全年營收及獲利挑戰兩位數成長，未來二到三年維持成長的動能。中興電第二季稅後純益8.97億元，年增230%；合併獲利18.5億元左右，每股稅後純益3.75元創歷史新高。因應台電強韌電網計劃十年到期，未來訂單將變少，中興電多元化布局氫能、嘟嘟房停管事業、電力電廠開發，營運不會受影響，加上部分長單能見度還看到2030年。中興電本周股價橫向整理，可持股續抱，下周有機會再走高，可買進及持股續抱。
